이 성장주는 지난 10년 동안 8배나 급등했으며 여전히 비명을 지르는 매수입니다
키스 스피츠 작성 - 2025년 6월 28일 오전 4시 42분
요점
메타 플랫폼의 광고 성공으로 인상적인 수익을 달성할 수 있었습니다.
AI 덕분에 주가는 향후 10년 동안 엄청난 성장 전망을 가질 것입니다.
메타는 규제 및 경쟁 문제에 직면해 있지만 투자자들에게는 여전히 승자로 남아 있어야 합니다.
매력적인 투자 수익률은 무엇이라고 생각하시나요? 연간 수익률은 15%인가요?
아니면 20% 정도요? 많은 주식이 단기적으로 이러한 이익을 제공할 수 있습니다.
하지만 장기간에 걸쳐 투자하면 수익률이 상당히 희박해집니다.
하지만 더 큰 승자가 된 성장주 중 하나를 생각해 볼 수 있습니다.
메타 플랫폼 Meta Platforms (META 1.04%)은 지난 10년 동안 8배나 급등하여 연간 성장률이 약 23%에 달했습니다.
더 좋은 점은 이 고공행진 중인 주식이 여전히 큰 폭으로 상승할 가능성이 있다는 점입니다.
메타의 급부상 배경은 무엇일까요?
지난 10년 동안 메타가 큰 폭으로 성장한 이유를 한 마디로 요약할 수 있습니다:
눈알입니다.
주로 Facebook, Instagram, Messenger, WhatsApp 등 메타의 앱 제품군은 점점 더 많은 사용자를 끌어들이고 있습니다.
이러한 사용자는 광고주가 도달하고자 하는 엄청난 잠재 고객을 대표합니다.
2025년 3월, 평균 34억 3천만 명이 매일 메타의 네 가지 주요 앱 중 하나 이상을 사용했습니다.
이 숫자에 대해 두 가지가 눈에 띕니다.
첫째, 전 세계 인구의 거의 42%를 차지합니다. 둘째, 2024년 1분기보다 6% 더 높습니다.
이러한 오디언스는 광고주에게도 점점 더 가치가 높아지고 있습니다.
메타의 광고당 평균 가격은 올해 1분기에 전년 동기 대비 10% 상승했습니다.
더 많은 사용자와 높은 광고 가격의 조합으로 1분기 매출은 전년 동기 대비 16% 성장했습니다.
고정 통화 기준으로 이 성장률은 19%에 달했을 것입니다.
그리고 더 많은 것이 있습니다.
메타는 리얼리티 랩 부문의 연구 개발에 막대한 투자를 하면서도 수익성을 개선하는 데 집중해 왔습니다.
지난 10년 동안 12개월 연속 수익이 약 2,330% 급증했습니다.
메타가 여전히 큰 폭으로 매수하는 이유
메타 플랫폼은 향후 10년 동안 엄청난 성장 전망을 가지고 있기 때문에 메타 플랫폼 주식은 여전히 큰 폭의 매수라고 생각합니다.
이러한 성장의 대부분은 광고에서 비롯될 것입니다.
메타는 인공지능(AI)을 사용하여 광고주가 제공하는 제품에 가장 관심이 많은 고객을 타기팅하는 능력을 향상하고 있습니다.
메타의 목표는 광고 제작부터 잠재 고객 타겟팅에 이르기까지 전체 광고 프로세스를 처리할 수 있는 에이전트형 AI를 개발하고 더 큰 투자 수익을 제공하는 것입니다.
이러한 광고주의 오디언스를 확대하는 것도 주요 우선순위입니다.
메타의 최신 소셜 미디어 앱인 스레드도 이 목표를 달성하는 한 가지 방법입니다.
현재 이 앱의 월간 활성 사용자 수는 3억 5천만 명이 넘습니다.
또한 메타는 사용자를 유치하고 유지할 수 있는 보다 매력적인 경험을 창출하는 데 주력하고 있습니다.
사용자를 위한 맞춤형 콘텐츠를 생성하기 위해 AI를 배포하고 있으며, 마크 저커버그 CEO는 가까운 미래에 인터랙티브 콘텐츠를 이용할 수 있을 것으로 예상하고 있습니다.
또한 향후 10년 동안 메타의 스마트(인터넷 연결) 기기가 메타의 성공에 점점 더 중요해질 것으로 예상합니다.
AI 안경이 이 분야의 판도를 바꿀 수 있습니다.
주커버그는 메타의 1분기 실적 발표에서 "안경은 AI와 메타버스 모두에 이상적인 폼 팩터입니다.
이를 통해 하루 종일 AI가 보고, 듣고, 대화할 수 있습니다."라고 말했습니다.
그는 "오늘날 전 세계적으로 10억 명 이상의 사람들이 안경을 착용하고 있으며, 향후 5~10년 동안 이러한 안경이 AI 안경이 될 가능성이 매우 높아 보입니다."라고 덧붙였습니다
메타의 성공을 방해할 수 있는 것은 무엇일까요?
메타가 앞으로 몇 년 안에 승자가 되는 데는 두 가지 주요 장애물이 있을 수 있습니다.
첫째, 여러 국가의 규제 기관이 메타의 성장을 둔화시킬 수 있습니다.
예를 들어, 유럽연합 집행위원회는 최근 메타의 광고 금지 모델 구독이 디지털 시장법(DMA)을 준수하지 않는다고 발표했습니다.
메타는 이 결정에 항소할 계획입니다.
그러나 메타는 여전히 DMA를 준수하기 위해 모델을 다소 수정해야 할 수 있으며, 이는 메타의 유럽 매출 성장에 타격을 줄 수 있습니다.
둘째, 메타는 치열한 경쟁에 직면해 있습니다.
메타는 미국에서 틱톡의 문제로 어느 정도 혜택을 받았지만 여전히 강력한 라이벌로 남아 있습니다.
알파벳의 구글과 애플을 비롯해 주머니가 두터운 여러 기업도 AI 안경을 공략하고 있습니다.
메타가 이 시장에서 기대만큼 성공할 것이라는 보장은 없습니다.
그러나 메타는 과거에 규제 및 경쟁 문제에 꽤 잘 대처해 왔습니다.
앞으로도 계속 그렇게 할 것으로 예상됩니다.
향후 10년 동안 8배의 추가 상승에 베팅하지는 않겠지만, 이 성장주는 여전히 인상적인 수익을 가져다줄 것입니다.