월가가 곧 두 배의 가치를 올릴 수 있다고 생각하는 최고의 바이오텍 주식 2개
알렉스 카르치디(Alex Carchidi) – 2024년 2월 23일 오전 2시 59분
분석가들은 은행 바이오웍스와 아이오반스 바이오테라퓨틱스 모두 평균적으로 강세를 보이고 있습니다.
은행바이오웍스의 원가절감 및 제조스케일링 역량이 시험대에 오르고 있습니다.
아이오반스 바이오테라퓨틱스는 현재 첫 세포치료제 출시를 진행 중입니다.
이 두 회사는 투자자들을 부유하게 만들 수 있는 실행 가능한 길을 가지고 있습니다 - 아마도 곧.
월스트리트의 분석가들은 아마도 주식이 정규직이기 때문에 여러분보다 주식 가격에 대해 더 많은 시간을 투자했을 것입니다.
그렇다고 해서 그들이 항상 옳다는 것을 의미하는 것은 아니지만, 그들의 추정치를 이해하고 그것이 어떻게 만들어지는지에 대해 생각함으로써 배울 것이 많다는 것을 암시합니다.
그런 점에서 분석가들은 합의된 추정치에 따라 특히 두 바이오텍 주식이 향후 12개월 내에 현재 가치를 두 배 이상 높일 수 있을 것으로 예상하고 있습니다.
어느 쪽도 그런 일이 일어날 것이라는 보장은 없지만 상당한 가치 상승을 할 가능성은 여전히 높습니다.
따라서 각각의 상황을 분석하고 투자할 가치가 있는지 살펴보겠습니다.
1. 은행 바이오웍스 Ginkgo Bioworks
은행 바이오웍스 Ginkgo Bioworks (DNA 2.33%)는 반도체 파운드리가 칩 개발업체를 위해 하는 일을 바이오파마 기업을 위해 하는 것을 목표로 합니다.
복잡한 부품과 복잡한 제품에 대한 설계를 자체적으로 수행할 수 있는 것보다 더 저렴한 비용으로 구현하고 제조하는 것입니다.
대체로 비즈니스 모델은 이 분야에서 일반적인 것이지만, 분석가들은 이 회사가 이 개념에 의존하는 것이 소유할 가치가 있는 주식이 될 것이라고 의심할 여지없이 계산하고 있습니다.
다른 임상 연구 기관(CRO)과 임상 제조 기관(CMO)이 턴키 솔루션을 목표로 하는 반면, 은행은 한 걸음 더 나아가 로봇 및 인공 지능(AI)과 같은 자동화 기술에 의존하여 다양한 고객 요구 사항을 동시에 저렴하게 확장하고 제공할 수 있도록 할 계획입니다.
이를 염두에 두고 2024년 투자자들이 은행의 주식을 입찰하게 할 수 있는 몇 가지 동인이 있습니다.
첫째, 운영비를 줄이는 동시에 수십 개의 새로운 프로그램을 계속 탑재할 것입니다.
경영진의 주장이 옳으며 바이오 제조뿐만 아니라 생명공학 분야에서 포착할 수 있는 규모의 경제가 병행된다면 훨씬 더 많은 수익을 창출하는 동시에 비용도 감소할 것입니다.
하지만 분석가들은 매출이 평균 8% 증가하여 2억 8천만 달러에 이를 것으로 예상하고 있으며, 올해 말까지 바이오텍이 수익성에 근접한 곳은 없을 것으로 예상하고 있습니다.
두 번째 동인은 새로 발표된 협업 프로그램의 규모와 명성입니다.
파트너가 이미 협업자인 화이자, 노보 노르디스크, 머크와 같은 유명 기업일지라도 회사가 시작하는 대부분의 새로운 프로그램은 시장에서 눈에 띄지 않을 수 없습니다.
2. 아이오반스 바이오테라퓨틱스 Iovance Biotherapeutics
아이오반스 바이오테라퓨틱스 Iovance Biotherapeutics (IOVA 1.08%)는 흑색종, 비소세포폐암(NSCLC), 자궁경부암 등을 치료하는 의약품을 개발하고 있는 전통적인 바이오텍 기업입니다.
2월 16일, 미국 식품의약국(FDA) 규제 당국이 암타그비(Amtagvi)라는 상품명으로 상업화된 회사의 진행성 흑색종인 리필레우셀(lifileucel) 치료 후보 물질에 대한 승인을 승인했기 때문에 믿을 만한 두 배의 가능성이 있습니다.
이 승인은 예상보다 약 일주일 일찍 이루어졌는데, 이는 주식에 유리한 아주 작은 상승 지점입니다.
이제 이 약은 시장에 어느 정도 즉시 출시될 수 있으며 2분기에 처음으로 회사에 수익을 제공하기 시작할 수 있습니다.
첫 번째 승인된 약을 얻는 것은 모든 생명공학 주식에 중요한 이정표이지만 아이오반스의 경우 실제 보상은 얼마 남지 않았을 수 있습니다.
이제 주요 후보물질이 승인되었으므로 다음 단계는 다른 약물과 조합하여 흑색종의 다양한 변형 및 궁극적으로 다른 암에 대한 효용성을 테스트함으로써 승인된 적응증 세트를 확장하기 위해 진행 중인 임상 시험을 계속 진행하는 것입니다.
경영진은 그러한 움직임이 가능한 시장의 규모를 환자 수의 거의 두 배까지 크게 늘릴 것이라고 확신합니다.
그러나 3분기 말 현재 현금 4억 2,900만 달러, 제한된 현금, 현금성 자산 및 단기 투자로 현재 2025년까지 버틸 수 있는 충분한 자금만 확보하고 있습니다.
그리고 그것이 바이오텍이 2월 22일에 마감될 예정인 새로운 주식 공모에서 2억 1,100만 달러의 자금을 조달하려고 하는 이유입니다.
이 오퍼링이 계획대로 작동한다고 가정하면 아이오반스는 암타그비를 출시하고 유통과 관련된 문제를 해결할 시간을 벌 수 있는 충분한 자금을 확보할 수 있을 것입니다.
현재 투자자들에게 가장 큰 위험은 시장이 이미 다가오는 판매 유입의 이점에 가격을 매겼다는 것입니다.
하지만 분석가들의 추정에 따르면, 아직도 많은 상승 요인이 남아 있으며, 바이오텍의 최근 성과에 기초하여, 그들의 예측이 실현될 가능성이 충분합니다.