강세장이 다가오고 있다: 20년 이전에 20달러에 매수해야 할 2가지 당연한 성장주 2024가지
S&P 500 지수는 강세장 영역에 가까워지고 있으며, 과거 강세장에서 평균 169%의 수익률을 기록했습니다.
유아이패스(UiPath)는 로봇 프로세스 자동화 소프트웨어 시장의 선두 주자이며, 인공 지능 툴에 대한 수요 증가의 혜택을 누릴 수 있을 것입니다.
Adyen은 판매자의 디지털 결제를 간소화하며, 경영진은 향후 몇 년 동안 강력한 매출 성장을 기대하고 있습니다.
이러한 성장주는 모든 면에서 저렴하며 다음 강세장에서 훨씬 더 오를 수 있습니다.
S&P 500 지수는 사상 최고치보다 5% 포인트 낮은 수준으로, 이는 새로운 강세장이 시작되기까지 5% 포인트밖에 남지 않았다는 것을 의미합니다.
S&P 500 지수는 1957년 이후 강세장에서 평균 169%의 수익률을 올렸고, 많은 주식이 다음 강세장에서 급등할 것이 확실하기 때문에 이는 상당한 임계치입니다.
이익을 기대하는 투자자들은 오늘 시장에 돈을 투자해야 하며, 시작하는 데 많은 시간이 걸리지 않습니다.
예를 들어, UiPath(PATH 0.22%)와 Adyen(ADYE. Y 2.18%)의 주가가 주당 20달러를 밑돌고 있으며, 더 중요한 것은 두 종목 모두 현재 밸류에이션에서 매력적인 매수세를 보이고 있다는 점이다.
1. 유아이패스
유아이패스(UiPath)는 파일 이동이나 구조화된 문서에서 데이터 추출과 같은 단순하고 반복적인 작업을 자동화할 수 있는 기술인 로보틱 프로세스 자동화(RPA)를 전문으로 합니다.
그러나 소프트웨어에는 이메일에서 추출한 데이터를 이해하고 조치를 취하는 등 보다 정교한 자동화를 지원하는 인공 지능(AI) 기능도 내장되어 있습니다.
유아이패스(UiPath) 자동화 플랫폼을 통해 기업은 (1) 태스크 마이닝 및 프로세스 마이닝 도구를 통해 자동화 기회를 식별하고, (2) 이러한 태스크 및 프로세스를 처리하는 소프트웨어 자동화를 구축하고, (3) 시간이 지남에 따라 자동화를 최적화할 수 있습니다.
UiPath는 RPA, 태스크 마이닝, 프로세스 마이닝, 지능형 문서 처리 등 여러 관련 소프트웨어 카테고리에서 인정받는 리더입니다.
어려운 경제 상황에도 불구하고 유아이패스는 2분기에 양호한 재무 실적을 보고했다. 매출은 19% 증가한 2억 8,700만 달러를 기록했으며, 비일반회계기준(non-GAAP, 일반적으로 인정되는 회계 원칙) 순이익은 1,100만 달러 손실에서 4,900만 달러로 개선되었습니다.
투자자들은 유아이패스(UiPath)가 새로운 AI 제품을 통해 600억 달러 규모의 시장에 진출함에 따라 미래에도 유사한 모멘텀을 기대할 수 있습니다.
예를 들어 Clipboard AI는 문서, 응용 프로그램 및 스프레드시트 간에 데이터를 지능적으로 복사하여 붙여 넣는 도구입니다. 타임(TIME)은 최근 2023년 최고의 발명품 중 하나로 유아이패스를 꼽았으며, 인터내셔널 데이터 코퍼레이션(International Data Corp.)은 최근 보고서에서 "AI 기반 자동화 플랫폼으로서 유아이패스의 성공과 광범위한 시장 리더십은 성장을 포착할 수 있는 좋은 위치에 있다"라고 칭찬했습니다.
이를 염두에 두고 모건스탠리는 유아이패스가 향후 10년간 매년 13%의 매출 성장을 이룰 것으로 예상하고 있습니다.
그런 맥락에서 현재 밸류에이션인 매출액은 8.8배로 상대적으로 저렴해 보인다.
그렇기 때문에 이 성장주는 지금 당장 매수해야 합니다.
2. 아디옌
유럽의 핀테크 기업인 Adyen은 판매자의 디지털 결제를 간소화합니다.
풀 스택 플랫폼은 온라인, 모바일 및 대면 거래를 위한 결제 처리 및 획득 서비스를 통합합니다.
즉, Adyen은 발행 은행과의 거래 승인에서 판매자 계정의 자금 정산에 이르기까지 모든 것을 처리하며 물리적 및 디지털 채널을 통해 이러한 서비스를 제공합니다.
Adyen은 결제 가치 사슬을 통합함으로써 독립형 결제 처리업체나 인수은행보다 더 포괄적인 데이터를 캡처합니다.
이 정보를 사용하여 승인률을 개선하고, 사기 거래를 방지하고, 판매자를 위한 인사이트를 제공합니다.
이 회사는 또한 은행 계좌 생성, 지불 카드 발급 및 실시간 자금 분배 기능을 포함하여 마켓플레이스를 위한 인접 금융 서비스를 제공합니다.
다양한 프로세서와 인수자의 패치워크 없이 여러 판매 채널에서 디지털 결제를 원활하게 수용하는 Adyen 가치 제안은 McDonald's와 Microsoft에서 Etsy와 Uber에 이르기까지 광범위한 기업을 끌어들였습니다.
아디옌은 상반기 실적이 예상보다 저조했다고 밝혔다.
매출은 21% 증가한 7억 3,900만 유로를 기록하여 컨센서스 추정치(40% 성장)를 큰 폭으로 하회했습니다.
이자, 세금, 감가상각 및 상각 전 이익(EBITDA)도 직원 수 확대로 마진이 감소하면서 10% 감소한 3억 2,000만 유로를 기록했습니다.
보고서 발표 후 주가는 40% 가까이 하락했지만, 이는 과잉 반응으로 보인다.
경제적 역풍은 일시적이며, 인원 확대는 미래 성장을 뒷받침합니다.
실제로 경영진은 중기적으로 20대 중반에서 30대 초반의 매출 성장을 목표로 하고 있으며, 모닝스타의 애널리스트 니클라스 카머는 향후 10년 동안 16%의 매출 성장을 예상하고 있습니다.
이러한 예측은 현재 매출 5.8배의 밸류에이션을 저렴하게 보이게 하며, 특히 3년 평균이 매출의 10배인 경우 더욱 그렇습니다.
그렇기 때문에 이 핀테크 주식은 인내심 있는 투자자에게 당연한 매수입니다.