장기적으로 소유할 S&P 500 배당주 3개
루벤 그레그 브루어 – 2024년 6월 15일 오전 4시 4분
UDR은 4.2%의 수익률을 자랑하는 크고 다양한 아파트 집주인입니다.
자산운용사 T. Rowe Price는 무채무 대차대조표와 4.2%의 수익률을 보유하고 있습니다.
Realty Income은 가장 큰 순임대 리츠로 5.7%의 수익률을 제공합니다.
수익률이 매력적인 대기업을 찾고 있다면 이 S&P 500 주식 3인방은 4% 이상의 수익률을 제공합니다.
현재 S&P 500 지수 수익률은 1.3%에 불과합니다.
매우 낮은 수치지만, 지수를 조사해서 상대적으로 수익률이 높은 좋은 회사를 꼽는다면 훨씬 더 잘할 수 있습니다.
잠재적 장기 보유 종목으로 목록에 올라야 하는 세 종목은 UDR(UDR 0.93%), T. 로우 프라이스 T. Rowe Price (TROW -0.37%), 리얼티 인컴(O 0.28%)입니다. 그 이유가 여기에 있습니다.
UDR은 기본 필수품인 집을 제공합니다
결국 UDR은 상당히 지루한 부동산 투자 신탁(REIT)입니다.
도시와 농촌 지역 커뮤니티에 약 6만 개의 아파트를 소유하고 있습니다.
특히 임대료의 약 25%는 빠르게 성장하는 선벨트 지역에서 발생하며, 서해안은 35%, 북동쪽은 40%입니다.
또한 고급(A 레벨 자산) 및 중등급(B 레벨 자산) 아파트 단지에도 노출되어 있습니다.
즉, UDR은 일반적인 부동산 사이클에서 살아남을 수 있는 포트폴리오를 만들기 위해 베팅을 확산하고 있습니다.
지금은 상황이 어렵습니다.
새 아파트의 과잉은 금리가 상승하는 동시에 비용을 증가시키는 어려운 임대 시장으로 이어졌습니다.
투자자들은 주가가 하락하고 배당 수익률이 최대 4.2%까지 떨어지는 등 우려하고 있습니다.
이는 지난 10년 중 최고 수준에 가깝기 때문에 UDR이 현재 판매 중임을 암시합니다.
하지만 여기 흥미로운 점이 있습니다:
UDR은 향후 2년 동안 사업을 위한 새 아파트의 수가 둔화될 것이기 때문에 곧 상황이 개선될 것이라고 투자자들에게 분명히 말하고 있습니다.
이 문제가 해결된다면 이 리츠에 대한 월가의 시각은 크게 개선될 것입니다.
T. Rowe Price의 미래는 끈끈한 사업과 빚이 없는 사업입니다
변동성이 크지 않은 배당주를 찾고 있다면 아마도 자산운용사 티로 프라이스를 좋아하지 않을 것입니다.
고객 기반이 매우 견고한 경향이 있지만, 투자자들은 자산을 자주 옮기지 않는 것을 선호하기 때문에 운용자산(AUM)은 시장의 움직임에 크게 영향을 받습니다.
그리고 월스트리트는 때때로 변동성이 클 수 있습니다.
하지만 티로 프라이스는 대차대조표에 장기 부채가 없기 때문에 부침을 각오하고 있습니다.
이곳의 수익률도 4.2%로 거의 10년 만에 최고치를 기록하고 있습니다.
그 이유는 투자자들이 뮤추얼 펀드에서 저가 상장지수펀드(ETF)로 전환하는 것에 대해 걱정하고 있기 때문입니다.
이것은 매우 현실적인 문제이지만 티로 프라이스가 이를 무시하고 있는 것은 아닙니다.
티로 프라이스는 상장지수펀드(ETF)와 성장 가능성이 있는 것으로 보이는 대체 자산 등의 투자 상품을 제공하고 있습니다. 언급한 바와 같이, 좋은 소식은 고객들이 끈적거리는 경향이 있기 때문에, T. Rowe Price는 사업을 전환할 충분한 시간을 가지고 있다는 것입니다.
그리고 그렇게 함으로써 여러분은 넉넉한 배당 수익을 얻을 수 있습니다.
Realty Income 은 가장 크고 최고입니다
순 임대 리츠의 틈새시장에 대한 한 가지 이름은 무엇보다도 리얼티 인컴(Realty Income)입니다. (순 임대를 위해서는 임차인이 대부분의 부동산 수준의 운영 비용을 지불해야 합니다.)
여기서 주제를 이어가면 리츠의 4.9% 수익률은 지난 10년 동안 최고치에 가깝습니다.
따라서 이 목록에 있는 다른 배당주들과 마찬가지로, 부동산 인컴은 지금 매각 중인 것 같습니다.
하지만 진짜 매력은 15,400개 이상의 부동산을 보유한 리얼티 인컴의 규모입니다.
시가총액을 보면 다음으로 큰 경쟁사의 3배 이상의 규모입니다.
투자 등급의 대차대조표를 추가하면 리얼티 인컴은 자본 시장에 대한 접근성이 좋습니다.
자본 비용이 낮다는 것은 인수 전선에서 공격적일 수 있고 여전히 수익성 있는 구매를 할 수 있다는 것을 의미합니다.
비록 느리고 꾸준한 거북이이지만, 만약 여러분이 가장 크고 최고의 것을 소유하고 싶다면 지금이 도약을 고려하기에 좋은 시기입니다.
S&P500지수에서 고수익 3종 픽
단순히 인덱스 펀드를 사는 것이 잘못된 것은 아니지만 S&P 500은 경제 전반을 대표하기 위한 것이므로 투자자들에게 소득을 제공하는 데 중점을 두지 않습니다.
소득에 중점을 둔다면 아마도 S&P 500의 검증된 목록 중에서 선택을 하고 싶을 것입니다.
선택을 하신다면 UDR, T. 로우 프라이스, 리얼티 인컴이 높은 수익률을 자랑합니다.