지금 당장 매수해야 할 가장 좋아하는 주식 2가지
지음: 아드리아 치미노 - 2025년 5월 23일 오전 3시 25분
요점
이 소매업체들은 하락하여 투자자들에게 좋은 가격에 투자할 수 있는 기회를 제공하고 있습니다.
이 두 회사는 역풍을 관리하고 장기적으로 승리하는 데 필요한 역량을 갖추고 있습니다.
최근 몇 년 동안 소매업체들은 공급망 중단부터 인플레이션 상승, 그리고 최근에는 도널드 트럼프 대통령의 수입 관세 영향에 대한 우려 등 여러 가지 어려움에 직면해 있습니다.
가격에 대한 압력은 두 가지 측면에서 이러한 업체들에게 역풍을 나타냅니다:
더 높은 비용에 직면하고 있으며, 고객은 구매력이 떨어질 수 있습니다.
이는 특정 경제 기간 동안 시간이 지남에 따라 발생하는 상황이며, 잘 알려진 기업들에게도 피해를 줄 수 있습니다.
하지만 좋은 소식은 이러한 플레이어 중 일부가 장기적으로 이 문제를 극복하는 데 필요한 것을 가지고 있다는 것입니다.
한편, 역풍을 경험하면서 밸류에이션이 하락할 수 있으며, 이는 투자자들에게 합리적인 가격에 이러한 플레이어에 참여할 수 있는 환상적인 기회를 제공합니다.
이 모든 것을 염두에 두고 지금 바로 제가 가장 좋아하는 두 가지 주식을 확인해 봅시다.
1.Target
Target(TGT 2.20%)은 최근 몇 년 동안 경제적 요인으로 인해 소비자의 구매력이 저하되고 순매출이 2.8% 감소하면서 어려움이 가장 최근 분기까지 계속되었습니다.
또한 이 회사는 다양성, 형평성, 포용성 프로그램에 대한 일부 그룹의 비판에 직면했으며, 이러한 이니셔티브를 완화하면서 다른 그룹의 비판에 직면하기도 했습니다.
이 모든 것이 매출 성장에도 타격을 입혔습니다.
하지만 장기적인 매출 성장과 주가 성과로 이어질 수 있는 몇 가지 주요 긍정적인 점을 고려하는 것이 중요합니다.
우선, Target은 팬데믹 초기에 매출이 급증하여 불과 몇 년 만에 300억 달러 이상의 수익을 올렸습니다.
아래 차트에서 볼 수 있듯이 Target은 상승세를 유지하고 있습니다.
팬데믹 초기에 디지털 입지를 구축한 이 소매업체는 이 분야에서 계속 성장하고 있습니다.
최근 어려운 분기에도 Target은 디지털 비교 매출이 4.7% 증가했다고 보고했습니다.
전반적인 성장 둔화를 해결하기 위해 Target은 효율성을 높이기 위해 엔터프라이즈 가속화 사무소를 설립했습니다.
마지막으로 Target에서 정말 마음에 드는 점은 40개 이상의 '소유 브랜드'입니다.
그중 4분의 1은 10억 달러 규모의 비즈니스가 되었으며, Target은 비용에 대한 통제력이 높기 때문에 이러한 브랜드는 매력적인 성장 기회를 제공합니다.
이 회사는 일반적으로 국내 브랜드에 비해 총마진이 더 높다고 말합니다.
또한 배당왕인 Target은 50년 이상 배당금을 인상하여 4.8%의 배당 수익률을 제공하여 S&P 500 배당 수익률 1.2%보다 우수한 수익률을 기록했습니다.
이 모든 것이 현재 구매할 수 있는 스마트한 회복 스토리입니다.
2. 아마존
아마존 Amazon (AMZN 0.92%)은 트럼프의 수입 관세 계획과 이커머스와 클라우드 컴퓨팅이라는 두 호황 사업에 미칠 수 있는 영향에 대한 우려로 올해 주가가 하락했습니다.
이커머스 분야에서 아마존은 전 세계 수입에 의존하고 있습니다.
또한 클라우드 컴퓨팅 분야에서는 가격 상승으로 인해 예산이 부족해지면 아마존 웹 서비스(AWS) 고객이 클라우드 서비스에 대한 지출을 줄일 수 있습니다.
이러한 요소들로 인해 투자자들은 최근 몇 주 동안 아마존 주식을 매수하기 전에 다시 생각하게 되었습니다.
하지만 장기적인 관점에 집중하는 것이 중요하며, 이를 통해 두 대기업 모두에서 이 시장 리더가 이러한 역풍을 관리할 수 있으며 앞으로 밝은 미래를 맞이할 수 있다는 것을 알 수 있습니다.
먼저 이커머스에 대해 이야기해 보겠습니다.
몇 년 전 인플레이션이 높아지면서 이익이 적자로 전환된 Amazon은 비용 구조를 개편했습니다.
이 프로젝트는 회사가 빠르게 수익을 회복하는 데 도움이 되었을 뿐만 아니라 다른 어려운 시기에도 이러한 노력이 Amazon에 도움이 될 것입니다.
한 가지 주요 조치는 재고 관리를 위한 지역 센터를 개발하는 것이었습니다.
예를 들어 플로리다에 있는 집에서 패키지를 주문할 때는 전국에서 배송되는 것이 아니라 인근 시설에서 배송되는 것입니다.
이를 통해 Amazon은 더 효율적으로 발전하고 각 제품의 판매 및 배송과 관련된 비용을 절감할 수 있었습니다.
클라우드 컴퓨팅의 경우, Amazon은 가장 높은 성장률을 기록한 기술 중 하나인 인공지능(AI)에 올인했습니다.
AWS는 고객에게 다양한 제품과 서비스를 제공하며, 이를 통해 AWS는 연간 1,170억 달러의 매출 달성률을 달성할 수 있었습니다.
이제 Amazon의 밸류에이션을 고려해 보겠습니다.
현재 Amazon은 올해 초 40배 이상 하락한 32배의 선물 수익 추정치에 거래되고 있습니다.
이는 장기적으로 급등할 수 있는 주식에 대해 현명한 장기 투자자에게 좋은 진입점을 제공합니다.