SoFi 주식은 매수입니까?
SoFi는 가장 최근의 재무 보고서로 분석가들의 예상을 뛰어넘었습니다.
경영진은 이 사업이 4분기에 수익성을 낼 수 있을 것으로 보고 있습니다.
성장 지향적인 투자자들은 주식을 사는 데 관심이 있을 수 있습니다.
투자자들은 이 회사의 강력한 추진력에 대해 흥분하고 있습니다.
지난 6월 30일 종료된 3개월간 소피 테크놀로지스(SOFI -0.85%)는 전년 동기 대비 37% 증가한 4억 9800만 달러의 순익을 기록했으며, 2022년 2분기와 비교해 크게 개선된 4,800만 달러의 순손실을 기록했습니다.
이 같은 예상보다 나은 실적은 투자자들이 이 소식에 환호하면서 발표 직후 주가가 20% 이상 급등했습니다.
2023년에 주가가 100% 이상 상승하고 긍정적인 실적 보고서가 나오는 상황에서, SoFi 주식은 지금 매수입니까?
이 인기 있는 핀테크 주식을 자세히 살펴보겠습니다.
놀랄 만큼 놀라운 사실
SoFi의 헤드라인 숫자는 확실히 인상적이었습니다.
매출 성장은 회원 기반이 44% 증가한 620만 개를 달성한 것이 견인했습니다.
이 사업은 이 기간 동안 847,000개의 새로운 제품을 추가했으며 현재 활성 총계는 940만 개입니다.
이는 평균 SoFi 고객이 약 1/2개의 다양한 제품을 사용한다는 것을 의미합니다. 희망은 회원 기반이 확장되더라도 SoFi가 교차 판매 기회를 활용하여 매출을 높일 수 있다는 것입니다.
계정의 더 나은 수익화와 더 큰 마케팅 효율성 덕분에 손실이 매년 반년 만에 줄어들었기 때문에 회사의 손익은 크게 개선되었습니다.
긍정적인 순이익을 올리는 데 어려움을 겪는 많은 핀테크와 달리 소피는 재정적으로 코너를 돌 수 있습니다.
앤서니 노토 최고경영자(CEO)는 2분기 실적 통화에서 "우리는 4분기까지 [일반적으로 수용된 회계 원칙] GAAP 수익성을 잘 유지하고 있다"라고 말했습니다.
투자자들은 이 목표가 달성되었는지 예의주시해야 합니다.
더 높은 금리의 환경은 자산으로 벌어들일 수 있는 금액을 올리기 때문에 대출 기관에 유익합니다.
소피의 순이자 마진(NIM)은 가장 최근 분기에 5.7%로 2022년 2분기 대비 0.5% 포인트 상승하고 순차적으로 개선되었습니다.
이는 소피의 자산 기반이 부채보다 더 빠른 속도로 상승하는 수익률을 얻고 있음을 보여줍니다.
흥미로운 점은 SoFi의 대출 상품이 금리가 급등했음에도 불구하고 수익 성장을 가속화하고 있다는 것입니다.
지난 분기에 이 회사는 37% 더 많은 대출을 얻었으며 개인 대출이 대부분을 차지했습니다.
지난분기부터 추세를 이어가면서 이 사업은 예금 기반을 계속 확장하고 있으며 현재 총 127억 달러에 달합니다.
SoFi의 예금 성장은 금융 기관에 대한 고객 신뢰의 표시일 뿐만 아니라 자금 조달 비용을 낮추기 때문에 이익이 됩니다.
예를 들어 예금에 대해 지불되는 금리는 SoFi가 부채 또는 주식 시장을 통해 자본을 조달한 경우보다 일반적으로 훨씬 적습니다.
그리고 이는 훨씬 더 넓은 NIM으로 이어질 수 있습니다.
SOFI의 낙관적인 수익 보고서에도 불구하고 투자자들은 여전히 거시 경제 환경을 염두에 두어야 합니다.
비록 미국 경제가 회복력을 보이고 경기 침체에 대한 예측 가능성이 줄어들고 있지만, 이 사업이 여전히 은행이라는 사실은 위험을 초래합니다.
심각한 경기 침체는 성장 둔화와 대출 손실 증가로 이어지면서 SOFI의 발전을 방해할 수 있습니다.
SoFi의 가치 평가 보기
2023년 주식의 기념비적인 준비 이후, 그것은 4.7의 가격 대비 판매 비율로 거래됩니다.
이는 연초에 주식이 판매된 곳에 대한 막대한 프리미엄일 뿐만 아니라 소피의 역사적인 평균 P/S 배수인 4.3보다 높습니다. 아마도 이것이 긍정적인 재무 업데이트에도 불구하고 한 월가 분석가가 소피의 주식에 대한 가격 목표를 낮추는 것을 막지 못한 이유일 것입니다.
특히 지역 은행 산업 전반이 어려움에 직면한 2023년 지금까지 SoFi의 모멘텀에 흥분하지 않기는 어렵습니다.
경영진에 따르면 회사는 올해 말 긍정적인 순이익 생산을 눈앞에 두고 있습니다.
그리고 회원 수 증가가 두드러졌습니다.
성장 스토리에 더 관심이 많고 더 높은 가치 평가를 지불해도 괜찮은 투자자들에게 소피는 오늘날 견고한 구매 기회를 만들 수 있습니다.