지금 당장 1,000달러로 매수할 수 있는 최고의 워런 버핏 주식
루벤 그레그 브루어 - 2025년 10월 15일 오전 4시 35분
요점
코카콜라는 수익률이 매력적인 합리적인 가격의 배당왕입니다.
셰브론은 매력적인 수익률과 생존을 위해 구축된 비즈니스를 갖춘 통합 에너지 대기업입니다.
풀은 오늘날 주가가 크게 하락했음에도 불구하고 비즈니스에 내재된 성장 편향을 가지고 있는 소매업체입니다.
워런 버핏은 오마하의 오라클로 알려진 데에는 이유가 있으며, 오늘날 그의 포트폴리오에 투자한 매력적인 투자처는 코카콜라, 셰브론, 풀 세 곳입니다.
워런 버핏은 버크셔 해서웨이(BRK.A 0.11%)(BRK.B 0.87%)의 CEO이지만, 그가 운영하는 회사는 사실상 투자 수단에 가깝기 때문에 전통적인 CEO는 아닙니다.
본질적으로 버크셔 해서웨이는 다른 회사에 투자하여 공개적으로 또는 상장 주식에 대규모 투자를 통해 회사를 인수한 다음, 그 회사들이 자신의 일을 하도록 내버려 둡니다.
버핏의 핸즈오프 접근 방식은 큰 성공을 거두었으며, 버크셔 해서웨이는 장기적으로 S&P 500 지수(^GSPC -0.16%)를 쉽게 상회했습니다.
지금은 코카콜라(KO 1.11%), 셰브론(CVX 0.42%), 풀(POOL 1.26%)과 같은 기업에서 버핏의 선례를 따르는 것이 좋습니다.
그 이유는 다음과 같습니다.
코카콜라 Coca-Cola : 설정하고 잊어버리세요
워런 버핏은 수십 년 전 코카콜라를 인수하게 되었고, 그 이후로 이 거대 소비재 기업을 기쁘게 포트폴리오에 유지하고 있습니다.
코카콜라는 업계 최고의 유통, 마케팅, R&D 강점을 가진 세계에서 가장 잘 알려진 음료 회사 중 하나입니다.
또한 업계 통합업체로 활동할 수 있을 만큼 규모가 커서 포트폴리오에 새로운 브랜드를 추가하여 변화하는 소비자 취향에 발맞출 수 있습니다.
하지만 버핏이 멘토 벤자민 그레이엄으로부터 배운 교훈인 과소비를 하면 훌륭한 비즈니스는 나쁜 투자가 될 수 있습니다.
현재 코카콜라를 매력적으로 만드는 이유는 다시 매력적으로 가격이 책정된 것처럼 보인다는 점입니다.
우선 수익률은 3%로 S&P 500 지수의 두 배 이상입니다.
그리고 아마도 더 중요한 것은 주식의 주가수익비율과 주가수익비율이 모두 5년 평균보다 낮아 매력적인 밸류에이션을 시사한다는 점입니다.
코카콜라와 같은 훌륭한 회사를 공정하거나 약간 저렴한 가격에 인수할 가치가 있습니다.
1,000달러를 투자하면 약 14주의 주식을 순매수할 수 있습니다.
코카콜라는 60년 이상의 연간 배당금 인상을 통해 배당왕을 차지하고 있다는 점에 유의하세요.
이는 배당 애호가들을 위한 세트 앤 포겟 유형의 투자로 만드는 데 도움이 됩니다.
셰브론 Chevron : 생존을 위해 제작됨
셰브론은 석유와 천연가스에 중점을 둔 지구상에서 가장 큰 에너지 회사 중 하나입니다.
이 두 가지 연료 공급원은 세계의 정상적인 운영에 필수적이며 대부분의 투자자는 이 분야에 어느 정도 노출되어 있어야 합니다.
셰브론은 버핏이 노출을 위해 선택한 방법 중 하나이며, 보수적인 배당 투자자들조차도 셰브론의 선례를 따르고 싶어 할 수 있습니다. 핵심은 셰브론이 에너지 가격의 고유한 변동성 덕분에 변동성이 큰 섹터에서 살아남을 수 있도록 설계되었다는 점입니다.
셰브론을 좋아하는 데에는 두 가지 큰 이유가 있습니다.
첫째, 글로벌 포트폴리오와 에너지 가치 사슬 전반에 걸쳐 노출된 비즈니스를 갖춘 다각화된 비즈니스 모델을 가지고 있다는 점입니다. 이를 통해 에너지 가격이 겪는 정점과 계곡의 타격을 완화할 수 있습니다.
또한 회사는 약 0.2배의 매우 낮은 부채 대비 자기 자본 비율을 가진 견고한 대차대조표를 보유하고 있습니다.
이를 통해 경영진은 업계 침체기에 부채를 추가하여 비즈니스와 배당금을 계속 지원할 수 있는 충분한 여유를 확보할 수 있습니다. 배당금은 38년 동안 매년 증가해 왔습니다.
버핏을 따라 에너지 패치에 참여하고 싶다면 셰브론은 매우 매력적인 선택입니다.
현재 배당 수익률도 약 4.6%로 에너지 업계 평균인 3.2%를 훨씬 상회하는 매력적인 수치입니다.
셰브론에 1,000달러를 투자하면 약 6주의 주식을 얻을 수 있습니다.
풀 Pool : 성장은 비즈니스 모델에 내장되어 있습니다
풀은 아마도 이곳에서 가장 어려운 판매가 될 것입니다.
수익률은 1.7%에 불과합니다.
이 소매업체의 비즈니스는 불황기에 새로운 풀을 구축하는 것이 감소하는 경향이 있기 때문에 전략적 투자 위험이 있습니다.
그리고 주가는 2021년 고점 대비 약 50% 하락했습니다. 하지만 이 전문 소매업체에 대한 실질적인 고려 없이 지나치지 마세요.
수영장은 수영장을 건설하고 유지 관리하는 데 사용되는 제품을 판매합니다.
새로운 수영장 건설은 해마다 극적으로 달라질 수 있지만, 새로 건설되는 모든 수영장은 유지 관리(또는 지저분한 뒷마당 늪으로 변할 수 있습니다) 해야 합니다.
이로 인해 Pool의 비즈니스는 매출의 약 3분의 2가 유지보수 제품에서 발생하기 때문에 본질적인 성장 편향을 갖게 됩니다.
성장 스토리에 더해 Pool은 여전히 지리적 범위를 확장하고 있으며, 장기적으로 비즈니스를 개선할 수 있는 두 가지 수단을 제공하고 있습니다.
체질이 강하다면 Pool은 흥미로운 턴어라운드 매력을 가지고 있는 것처럼 보입니다.
1,000달러를 투자하면 상당히 고가의 주식 3주를 구매할 수 있습니다.
버핏의 선례만 따르지 마세요
버핏의 장기적인 성공을 고려할 때 버크셔 해서웨이의 포트폴리오를 살펴보는 것은 투자자들에게 좋은 출발점입니다.
하지만 버핏이 매수한 주식만 매수하지 마세요.
버핏은 실수를 저지르고 수십 년 동안 일부 주식을 소유해 왔기 때문에 이전에는 매수할 가치가 있었음에도 불구하고 현재 매수할 가치가 없을 수도 있습니다.
하지만 버핏이 소유한 코카콜라, 셰브론, 풀에 대해 알아가는 데 시간을 할애할 가치가 있습니다.
매력적인 투자 기회를 제공하고 자신의 개인 투자 접근 방식과 잘 맞는다는 것을 알게 될 수도 있습니다.