아틀라시안 주식은 좋은 장기 투자인가요?
아틀라시안은 연간 매출이 100억 달러에 이를 수 있다고 생각합니다.
회사의 제품군과 고객 확보 전략이 매출 증대의 핵심입니다.
아틀라시안은 장기적인 매출 성장에도 불구하고 여전히 수익성이 좋지 않습니다.
이 기술 회사는 두 자리 수의 매출 성장을 달성하고 있으며, 이러한 성공을 지속하기 위한 전략을 실행하고 있습니다.
기술 기업 아틀라시안 Atlassian(TEAM -1.05%)은 2015년 첫 선을 보인 이후 팀 협업 및 프로젝트 관리 소프트웨어를 판매하는 데 성공했습니다.
이 회사 주식도 2021년 말 주당 21달러의 IPO 가격에서 최대 458달러로 상승(22배 상승)하는 등 성공 비중이 커졌으며 현재 188달러(9배 상승) 정도에 거래되고 있습니다.
추가 금리 인상에 대한 우려로 지난 20개월 정도 아틀라시안 주가가 폭락했는데, 이 가격 하락으로 인해 투자자들은 아틀라시안 주가가 제 길을 가고 있는지 궁금해하고 있습니다.
아틀라시안 경영진의 목표는 "향후 100년 이상 번창하는 회사를 건설하는 것"입니다.
아틀라시안이 이 목표를 달성할 수 있다면, 아틀라시안 주식은 훌륭한 장기 투자를 할 수 있을 것입니다.
주식을 대폭 할인된 가격에 거래하면서 주식을 매입하는 것이 타당한지 회사의 재무를 조사해 보겠습니다.
아틀라시안의 현재까지의 성공
한 세기 이상 지속되는 지속 가능한 비즈니스를 만들기 위한 노력에서 아틀라시안 경영진은 연간 매출 100억 달러를 달성한다는 장기 목표를 세웠습니다.
2023 회계연도(6월 30일 종료)에 아틀라시안Atlassian은 2022 회계연도보다 26% 증가한 35억 달러의 매출을 달성했습니다.
회사는 수익 연도가 증가하는 추세를 보이고 있습니다.
아틀라시안의 매출 성장은 꾸준히 성장하는 고객 기반과 직접적으로 관련이 있습니다.
회사는 무료 가격 모델을 사용하여 고객을 확보하는데, 고객은 무료로 아틀라시안 제품의 기본 버전을 사용해 본 후 추가 기능을 원할 경우 유료 버전으로 업그레이드할 수 있습니다.
업무를 효율적으로 계획하고 실행하는 데 필수불가결한 것으로 드러났습니다.
이러한 제품의 고집은 아틀라시안이 고객이 가입한 후에도 고객을 유지할 수 있도록 해줍니다.
고객 확보 모델은 성공적인 것으로 입증되었으며, 아틀라시안은 2023 회계연도에 전년도 240,000명보다 증가한 약 26만 명의 고객을 확보했습니다.
아틀라시안Atlassian의 지속적인 성장 잠재력
아틀라시안 경영진은 고객 기반은 아직 확장 여지가 많으며 2백만 개 이상의 잠재적 고객 풀을 목표로 하고 있다고 말했습니다.
아틀라시안 Atlassian에 따르면 총 주소 지정 가능 시장(TAM)은 290억 달러로 추정됩니다.
Atlassian은 이러한 TAM을 포착하기 위해 구체적인 조치를 취하고 있습니다.
이러한 단계에는 클라우드 기반 제품을 확장하고 소프트웨어 제품 제품군을 회사의 IT 산업 뿌리를 넘어 확장하여 모든 유형과 규모의 비즈니스를 지원하는 것이 포함됩니다.
클라우드 사업을 성장시키려는 아틀라시안의 노력은 해당 부문에서 수익의 대부분을 창출하기 때문에 일리가 있습니다. 2023 회계연도에 아틀라시안의 35억 달러 매출 중 21억 달러는 클라우드 설루션에서 발생했습니다.
Atlassian stock과 함께 고려해야 할 다른 요소들
아틀라시안의 매출은 성장하고 있지만 회사는 여전히 수익성이 없습니다.
2023 회계연도에 아틀라시안은 4억 8,680만 달러의 순손실을 보고했습니다.
물론, 많은 기술 성장 회사들은 이익보다 성장을 우선시하기 때문에 수년간 손해를 보고 운영합니다.
그리고 아틀라시안의 경우 손실이 해마다 줄어들고 있습니다.
2022 회계연도에 회사의 순손실은 총 5억 1,950만 달러입니다.
또 다른 긍정적인 신호는 아틀라시안의 자유 현금 흐름 증가입니다.
회사는 2023 회계연도를 전년도 750.5만 달러에서 8억 4,250만 달러의 자유 현금 흐름으로 마쳤습니다.
또한 아틀라시안의 대차 대조표는 견고합니다.
총 자산 41억 달러의 일부로 전년도 14억 달러에서 증가한 21억 달러의 현금 및 등가물을 장부에 기록하며 2023 회계연도를 종료했습니다.
총 부채는 35억 달러였습니다.
아틀라시안 Atlassian의 매출 성장은 지속될 것으로 예상됩니다.
회사 측은 2024 회계연도 1분기 매출이 최소 9억 5천만 달러에 이를 것으로 전망했습니다.
이는 전년 동기 8억 7천만 달러보다 18% 증가한 것입니다.
현재 아틀라시안Atlassian은 연방 자금 금리가 22년 만에 최고 수준인 복잡한 거시 경제 환경에도 불구하고 성공을 거두고 있으며, 이는 아틀라시안의 성장 전략이 효과를 거두고 있음을 보여줍니다.
회사의 노력이 총 주소 가능한 시장을 성장시키는 것을 포함한 장기적이고 지속 가능한 성공에 초점을 맞추고 있는 상황에서 아틀라시안의 주식은 좋은 장기 투자가 될 수 있는 진정한 잠재력을 가지고 있습니다.