이 5가지 인공지능(AI) 주식은 전체 S&P 500 지수의 27.1%를 차지합니다
앤서니 디 피지오 지음 - 2024년 9월 24일 오전 5시 15분
S&P 500은 11개 섹터 500개 기업으로 구성되어 있어 다각도가 높습니다.
최근 몇 년 동안 몇몇 기술주의 가치가 급등했으며, 현재 지수 성과에 큰 영향을 미치고 있습니다.
인공 지능은 여기서부터 밸류에이션을 높일 수 있으며, 이는 인공 지능의 영향력을 더욱 높일 수 있습니다.
S&P 500 지수는 다각화된 지수이지만 현재 소수의 기술주만이 실적에 큰 영향을 미치고 있습니다.
S&P 500에는 11개 섹터의 500개 기업이 대표적으로 참여하고 있으며, 이는 미국 주요 주식 시장 지수 중 가장 다각화된 지수입니다.
그러나 S&P 500 지수는 시가총액으로 가중치를 부여받으므로 규모가 큰 기업이 작은 기업보다 실적에 더 큰 영향을 미칩니다.
이 글을 쓰는 현재 시가총액은 13조 4,000억 달러로, 지수 전체 가치의 27.1%를 차지합니다:
Apple(AAPL -0.76%)의 시가총액은 3조 4,000억 달러입니다.
Microsoft(MSFT -0.40%)의 시가총액은 3조 2,000억 달러입니다.
엔비디아(NVDA 0.22%)의 시가총액은 2조 8,000억 달러입니다.
알파벳(google -1.06%)(GOOG -0.95%)의 시가총액은 2조 달러입니다.
아마존(AMZN 1.19%)의 시가총액은 2조 달러입니다.
S&P 500 지수는 올해 들어 지금까지 20% 상승했습니다.
그러나 시가총액에 관계없이 모든 종목에 동일한 가중치를 부여하는 S&P 500 동일 비중 지수는 12% 상승에 그쳤습니다. 이 차이는 위의 5개 종목의 평균 상승률 42.6%로 부분적으로 설명할 수 있습니다.
이 다섯 회사의 공통점은 현재 인공 지능(AI)에 단기적인 성공을 걸고 있다는 점입니다.
이들 중 일부는 데이터 센터 인프라에만 수백억 달러를 투자하고 있습니다.
AI 패권을 향한 도전에 성공한다면 S&P 500보다 더 큰 영향력을 발휘할 수 있습니다.
1. Apple: S&P 500의 7.2%
Apple은 iPhone 16 스마트폰 라인업의 출시를 막 시작했습니다.
"Pro" 모델에는 기기 내 AI 워크로드를 처리하기 위해 특별히 설계된 Apple의 새로운 A18 Pro 칩이 장착되어 있습니다.
현재 최신 iOS 18 운영 체제에 내장된 Apple Intelligence 소프트웨어에 전원을 공급할 수 있는 충분한 용량을 갖추고 있습니다.
Apple Intelligence는 ChatGPT 제작자 OpenAI와 협력하여 개발되었습니다.
한 번의 탭으로 이메일과 문자 메시지를 요약하고 명령에 따라 텍스트 콘텐츠를 생성할 수 있는 새로운 "쓰기 도구"를 도입했습니다.
또한 각 사용자에게 중요한 알림이 무엇인지 학습하여 목록 상단으로 홍보할 수 있습니다.
또한 Apple Intelligence는 이제 ChatGPT의 지식과 기능을 활용하기 때문에 Siri 음성 어시스턴트를 혁신합니다.
이 AI 소프트웨어는 최신 세대의 기기(및 이전 iPhone 15 Pro 시리즈)를 사용하는 고객만 사용할 수 있습니다.
그러나 Apple은 전 세계적으로 22억 대 이상의 활성 기기를 보유하고 있으므로 시간이 지남에 따라 업그레이드됨에 따라 소비자에게 가장 큰 AI 유통업체가 될 수 있습니다.
2. Microsoft: S&P 500 지수의 6.71%
2023년 1월, Microsoft는 OpenAI에 100억 달러를 투자할 계획을 발표하면서 기술 업계를 뒤흔들었습니다.
그 후 Microsoft는 OpenAI의 최신 모델을 활용하여 Copilot AI 가상 비서를 출시했습니다.
Copilot은 Windows, Edge, Bing, Office 365와 같은 Microsoft의 주력 소프트웨어 제품(Word, PowerPoint, Excel 등)에 통합되어 복잡한 질문에 답하고 텍스트 및 이미지와 같은 콘텐츠를 즉시 생성할 수 있습니다.
Copilot에게 Microsoft의 가장 큰 재정적 기회는 엔터프라이즈에 있습니다.
예를 들어, 전 세계 조직은 4억 개 이상의 Office 365 좌석을 구매하고 있으며, Microsoft는 AI 어시스턴트를 추가하기 위해 추가 비용을 청구하므로 향후 상당한 수익 동력이 될 수 있습니다.
이 기업에 대해 말하자면, Microsoft는 Azure라는 비즈니스를 위한 세계 최대 규모의 클라우드 컴퓨팅 플랫폼 중 하나도 운영하고 있습니다.
개발자는 Azure를 통해 AI 개발을 위한 Microsoft의 가장 강력한 데이터 센터 인프라에 액세스 할 수 있으며, 이를 통해 OpenAI 등의 최신 대형 언어 모델(LLM)에 액세스 하여 진행 속도를 높일 수 있습니다.
Microsoft는 2024 회계연도(6월 30일 마감) 동안 주로 AI 데이터 센터 및 칩과 관련된 자본 지출에 557억 달러를 지출했으며, 2025 회계연도에는 더 많은 투자를 할 계획입니다.
3. Nvidia: S&P 500의 5.92%
엔비디아의 CEO 젠슨 황은 2016년에 OpenAI에 최초의 AI 슈퍼컴퓨터를 제공했으며, 그 이후로 두 회사는 협력했습니다. 오늘날 모든 거대 기술 기업과 데이터 센터 운영자는 업계에서 가장 강력한 AI 워크로드 처리 능력을 갖춘 엔비디아의 그래픽 처리 장치(GPU)를 원합니다.
엔비디아의 플래그십 H100 GPU는 작년에 AI 산업의 벤치마크를 세웠지만 곧 출시될 블랙웰 GPU는 놀라운 성능 도약을 약속합니다.
블랙웰 기반 GB200 NVL72 시스템은 각 개별 GPU의 가격이 비슷함에도 불구하고 동급 H100 시스템의 30배 속도로 AI 추론을 수행할 수 있으므로 개발자에게 놀라운 비용 효율성을 제공할 것입니다.
엔비디아는 최근 회계연도 2025년 2분기(7월 28일 마감)에 전년 동기 대비 154% 증가한 263억 달러의 데이터센터 매출을 올렸습니다.
뜨거운 GPU 수요는 적어도 내년에도 지속될 가능성이 높으므로 여기에서 엔비디아 주가가 더 상승할 것으로 예상됩니다.
4. 아마존: S&P 500 지수의 3.71%
Amazon.com 은 세계 최대 이커머스 웹사이트이며, 여전히 아마존의 최대 수익원입니다.
AI를 통해 점점 더 정확한 제품 추천을 제공하고 있으며, 고객은 Rufus라는 가상 비서를 사용하여 정보를 찾고 항목을 비교할 수도 있습니다.
하지만 스트리밍, 디지털 광고, 클라우드 컴퓨팅 등 다른 여러 분야로 사업을 확장하고 있으며, 거의 모든 분야에 AI를 접목하고 있습니다.
Amazon Web Services(AWS)는 클라우드 컴퓨팅 산업을 선도합니다.
이 회사는 자체 데이터 센터 칩을 설계하여 Nvidia와 같은 공급업체의 칩에 비해 AI 교육 비용을 50% 절감할 수 있습니다.
또한 개발자가 Artinic과 같은 선도적인 AI 스타트업의 다른 LLM과 함께 Break 플랫폼을 통해 액세스할 수 있는 자체 LLM 제품군을 만들었습니다.
또한 Amazon은 최근 산더미 같은 데이터를 분석하고 소프트웨어를 디버깅하며 컴퓨터 코드를 생성할 수 있는 Q라는 AWS용 AI 가상 어시스턴트를 출시했습니다.
아마존은 올해 AI 목표에 600억 달러 이상을 지출할 예정이며, 이 중 대부분은 데이터 센터와 칩에 사용될 것이라고 밝혔습니다.
가장 다각화된 AI 회사 중 하나인 아마존의 주식은 투자자들에게 장기적으로 좋은 베팅이 될 수 있습니다.
5. 알파벳: S&P 500 지수의 3.63%
알파벳은 구글, 유튜브, 웨이모, 딥마인드의 모회사입니다.
처음에는 AI 경쟁에서 뒤처졌지만 알파벳의 최신 쌍둥이자리 모델 제품군은 업계 최고 수준의 제품과 경쟁할 수 있습니다. Microsoft와 마찬가지로 Gmail, Docs, Sheets 등과 같은 생산성 앱이 있는 Google Workspace를 포함한 주요 소프트웨어 제품에 추가 비용을 지불하고 쌍둥이자리를 내장하고 있습니다.
Google 검색은 여전히 알파벳의 최대 수익원이며, AI 개편도 받고 있습니다.
AI 개요는 지난 5월에 출시되었으며, 검색 결과 상단에 표시되는 텍스트 기반 답변으로, 사용자가 필요한 정보를 얻기 위해 웹 페이지를 뒤지는 것을 방지합니다.
사용자가 출처를 방문할 수 있도록 개요에 링크가 내장되어 있으며, 알파벳은 기존 검색 쿼리에 표시된 것에 비해 더 많은 클릭을 받을 수 있다고 말합니다.
즉, 개요는 광고 수익의 강력한 원동력이 될 수 있습니다.
알파벳 주식은 주가수익비율 기준으로 이 5개 그룹에서 가장 저렴하기 때문에 향후 견고한 상승 잠재력을 가질 수 있습니다.