당신은 S&P 500에서 가장 높은 배당주 5개를 사야 합니까?
몇몇 소형 에너지 주식들은 고유가로 인해 이익이 급증했지만, 그 가격은 하락하고 있습니다.
통신 회사는 믿을 수 있는 현금 공급원이지만 의미 있는 배당 성장 기회는 제한되어 있습니다.
수익을 추구하는 투자자는 평균 이상의 수익률 외에도 사업 자체의 품질을 고려해야 합니다.
배당금이 성장할 수 없거나 지속될 수 없다면 큰 수익률은 큰 의미가 없습니다.
소득을 염두에 둔 투자자라면 지금 당장 설득력 있는 기회가 부족하지 않을 것이 분명합니다.
금리 상승은 채권 수익률 상승뿐만 아니라 주식 중 배당 수익률 상승으로 이어졌습니다.
그러나 단순히 이 시기에 가장 큰 배당금을 자랑하기 때문에 S&P 500(^GSPC 0.28%)의 가장 높은 수익을 내는 배당금 지급자에게 뛰어들기 전에 재고할 수 있습니다.
이러한 특정 티커로 더 많은 즉각적인 수익을 창출하겠지만, 전략 자체에는 중요한 각주가 필요합니다.
나머지 이야기는
현재 S&P 500 내에서 가장 수익률이 높은 5개의 배당주는 (Pioneer Natural Resources (PXD 0.69%), Devon Energy (DVN 0.58%), Altria Group (MO -0.31%), Coterra Energy (CTRA 1.04%), and Verizon (VZ 0.77%). Honorable mentions go to AT&T (T -1.00%) and KeyCorp (KEY -2.27%).)
파이오니어 천연자원(PXD 0.69%), 데본 에너지(DVN 0.58%), 알트리아 그룹(MO -0.31%), 코테라 에너지(CTRA 1.04%), 버라이즌(VZ 0.77%)입니다.
명예로운 언급은 AT&T(T -1.00%)와 키코프(KEY -2.27%)에 있습니다.
이 7개의 주식 중 5개라도 소유할 수 있으며, 문제의 7개 중 다른 5개도 소유할 수 있습니다.
이 단순한 주식 선택 전략이 하나의 큰 결함에 시달리고 있다는 것을 제외하면.
"저렴한 이유가 있는 주식은 저렴하다"는 경고가 어느 정도 여기에 적용됩니다.
비록 이것이 엄격한 규칙은 아니지만, 시장의 최고 배당금 지급자들은 또한 수익 기반의 가치 평가 수단을 사용하여 가격을 낮게 책정하는 경향이 있습니다.
예를 들어, 파이오니어의 수익 대비 주가 비율은 단지 7.8인 반면, 버라이즌은 6.7에 불과합니다.
이러한 최고 수익률의 이름들은 특별히 비싸지 않습니다.
그러나 S&P 500의 가장 높은 수익률을 내는 배당주에 뛰어들고 싶지 않을 수 있는 보다 구체적인 이유는 각 회사(또는 적어도 각 배당금)가 큰 문제에서 벗어나기 위한 하나의 문제이기 때문입니다.
코테라, 데본, 파이오니어를 예로 들 수 있습니다. 이 세 에너지 회사는 주당 이익의 큰 부분을 배당금으로 전환하는 측면에서 관대합니다.
그러나 최근 수익은 2020년 중반에서 2022년 중반 사이의 원유의 믿을 수 없는 랠리만으로 이례적으로 높습니다.
그러나 이 세 회사의 이익이 그렇듯이 유가는 그 정점 이후로 하락하고 있습니다.
유가가 계속 하락하면 점점 더 감당할 수 있는 배당금은 훨씬 더 감당할 수 없게 됩니다.
즉, 이러한 큰 배당 수익률이 반드시 지속되도록 구축되지는 않습니다.
알트리아는 이 이야기의 중요한 나머지 부분을 차지하고 있는 또 하나의 고수익의 이름입니다.
그것이 담배 사업의 천천히 진행되는 끝입니다.
갤럽의 자료에 따르면, 미국 내에서의 흡연은 작년에 또 한 번 10년 만에 최저치를 기록했다고 합니다.
심지어 알트리아 자신도, "담배 사용의 건강상의 영향을 염려하는 성인 소비자들을 위해, 최선을 다하는 것은 금연입니다." 이를 위해, 이 회사는 흡연자들이 그것을 할 수 있도록 돕는 자체 프로그램을 지원하고 있습니다.
알트루이즘적이라고요? 네. 하지만 그것은 결코 장기적인 성장 동력이 아닙니다.
버라이즌과 AT&T에 관해서는, 두 회사가 한 배를 타고 있습니다.
즉, 미국의 휴대폰 시장은 매우 경쟁적일 뿐만 아니라, 고객 측면에서도 상당히 최대치입니다.
Pew Research는 미국에 살고 있는 성인의 97%가 이미 휴대폰을 소유하고 있다고 보고했습니다.
기업 서비스 시장 내에서는 성장 기회가 있지만, 이는 소비자 시장과 비교할 때 버킷의 감소입니다.
두 사업 모두에 의미 있는 성장은 순수한 인구 증가에서 비롯될 것입니다.
한편, 두 회사의 상대적으로 큰 부채 부하와 상대적으로 높은 배당 비율은 향후 배당 증가를 제한할 것입니다.
항상 큰 그림을 보세요
이 중 어떤 것도 이 회사들이 파산했거나 그들의 주식이 배당금 지불자로서 가치가 없다는 것을 암시하는 것은 아닙니다. 여러분은 그들 중 하나, 일부, 또는 전부를 소유하고 생존할 수 있습니다.
적어도 당분간은 말이죠.
오히려, 여기서 요점은 배당주를 고르는 순수한 수치적 접근이 어떻게 예상치 못한 문제를 초래할 수 있는지를 설명하는 것입니다.
이야기는 항상 더 있습니다.
배당 수익률이 비정상적으로 높을 때, 그것은 종종 시장이 배당금이 성장하기는커녕 지속하기 쉽지 않을 가능성을 인식하고 있다는 것을 의미합니다.
그래서 아닙니다.
단지 수익률이 높다고 해서 S&P 500의 가장 높은 배당주를 사서는 안 됩니다.
주식 선택은 여전히 하향식 문제입니다. 소득을 추구하는 투자자들도 폭락하기 전에 특히 수명과 지속 가능성을 찾아 회사의 모든 측면을 고려해야 합니다.
모든 이름이 - 심지어 S&P 500에서 발견되는 큰 한도조차도 - 그것을 제공하는 것은 아닙니다.
블러그에 하루에 올릴수 있는글이 15개 로 되어 있어서 15개만 올립니다 고맙읍니다